Carbon and Alloy Seamless Standard, Line, and Pressure Pipe from Japan and Romania

197 Pages·2017·1.35 MB·English

Carbon and Alloy Seamless
Standard, Line, and Pressure
Pipe from Japan and Romania
Investigation Nos. 731-TA-847 and 849 (Third Review)
Publication 4731 October 2017
U.S. International Trade Commission
Washington, DC 20436
U.S. International Trade Commission
COMMISSIONERS

Rhonda K. Schmidtlein, Chairman
David S. Johanson, Vice Chairman
Irving A. Williamson
Meredith M. Broadbent
Catherine DeFilippo
Director of Operations
Staff assigned
Lawrence Jones, Investigator
Gregory LaRocca, Industry Analyst
Emily Burke, Economist
Joanna Lo, Accountant
Lita David-Harris, Statistician
Darlene Smith, Statistical Assistant
Patrick Gallagher, Attorney
Douglas Corkran, Supervisory Investigator
Special appreciation for the work performed by
Russell Duncan, Senior Statistician
Address all communications to
Secretary to the Commission
United States International Trade Commission
Washington, DC 20436
U.S. International Trade Commission
Washington, DC 20436
www.usitc.gov
Carbon and Alloy Seamless
Standard, Line, and Pressure
Pipe from Japan and Romania
Investigation Nos. 731-TA-847 and 849 (Third Review)
Publication 4731 October 2017

CONTENTS 
Page 
Determinations ............................................................................................................................... 1 
Views of the Commission ................................................................................................................ 3 
Separate and dissenting views of Commissioner Meredith M. Broadbent .................................. 55 
Part I: Introduction ................................................................................................................ I‐1 
Background ................................................................................................................................ I‐1 
The original investigations ..................................................................................................... I‐2 
The first five‐year reviews ..................................................................................................... I‐2 
The second five‐year reviews ................................................................................................ I‐3 
Prior related investigations ....................................................................................................... I‐3 
Summary data ........................................................................................................................... I‐4 
Statutory criteria and organization of the report ..................................................................... I‐8 
Statutory criteria ................................................................................................................... I‐8 
Organization of report ........................................................................................................... I‐9 
Commerce’s reviews ............................................................................................................... I‐10 
Administrative reviews ........................................................................................................ I‐10 
Five‐year reviews ................................................................................................................. I‐12 
The subject merchandise ........................................................................................................ I‐14 
Commerce’s scope .............................................................................................................. I‐14 
Tariff treatment ................................................................................................................... I‐20 
The domestic like product ....................................................................................................... I‐20 
Description and uses ........................................................................................................... I‐21 
Manufacturing processes  ................................................................................................... I‐22 
Domestic like product issues ................................................................................................... I‐23 
U.S. market participants .......................................................................................................... I‐27 
U.S. producers ..................................................................................................................... I‐27 
U.S. importers ...................................................................................................................... I‐28 
U.S. purchasers .................................................................................................................... I‐30 
Apparent U.S. consumption .................................................................................................... I‐30 
U.S. market shares .................................................................................................................. I‐32 
i
CONTENTS 
Page 

Part II: Conditions of competition in the U.S. market ............................................................ II‐1 
U.S. market characteristics ....................................................................................................... II‐1 
Channels of distribution ........................................................................................................... II‐1 
Geographic distribution ........................................................................................................... II‐1 
Supply and demand considerations ......................................................................................... II‐2 
U.S. supply ............................................................................................................................ II‐2 
U.S. demand ......................................................................................................................... II‐5 
Substitutability issues ............................................................................................................... II‐9 
Lead times ............................................................................................................................ II‐9 
Knowledge of country sources ........................................................................................... II‐10 
Factors affecting purchasing decisions............................................................................... II‐10 
Comparisons of domestic products, subject imports, and nonsubject imports ................ II‐13 
Comparison of U.S.‐produced and imported seamless SLP pipe ....................................... II‐15 
Elasticity estimates ................................................................................................................. II‐19 
U.S. supply elasticity ........................................................................................................... II‐19 
U.S. demand elasticity ........................................................................................................ II‐19 
Substitution elasticity ......................................................................................................... II‐19 
Part III: Condition of the U.S. industry ................................................................................. III‐1 
Overview ................................................................................................................................. III‐1 
Changes experienced by the industry ................................................................................. III‐3 
Anticipated changes in operations ...................................................................................... III‐3 
U.S. producers' production,  capacity, and capacity utilization .............................................. III‐3 
U.S. producers’ U.S. shipments and exports ........................................................................... III‐6 
U.S. producers’ inventories ..................................................................................................... III‐8 
U.S. producers’ imports and purchases .................................................................................. III‐8 
U.S. employment, wages, and productivity ............................................................................ III‐9 

ii
CONTENTS 
Page 

Part III: Condition of the U.S. industry ....................................................................... Continued 
Financial experience of U.S. producers ................................................................................. III‐11 
Background ........................................................................................................................ III‐11 
Operations on small diameter SLP pipe ............................................................................ III‐12 
Operations on large diameter SLP pipe ............................................................................. III‐23 
Variance analysis ............................................................................................................... III‐25 
Capital expenditures and research and development expenses ...................................... III‐26 
Assets and return on assets............................................................................................... III‐27 
Part IV: U.S. imports and the foreign industries ................................................................... IV‐1 
U.S. imports ............................................................................................................................. IV‐1 
Overview .............................................................................................................................. IV‐1 
Imports from subject and nonsubject countries ................................................................. IV‐2 
Cumulation considerations ..................................................................................................... IV‐6 
Fungibility ............................................................................................................................ IV‐6 
Geographical markets ......................................................................................................... IV‐7 
Presence in the market ....................................................................................................... IV‐7 
U.S. importers’ imports subsequent to March 31, 2017 ........................................................ IV‐7 
U.S. importers’ inventories ..................................................................................................... IV‐8 
Subject country producers ...................................................................................................... IV‐9 
The industry in Romania ......................................................................................................... IV‐9 
Overview .............................................................................................................................. IV‐9 
Operations on seamless SLP pipe in Romania ................................................................... IV‐10 
Exports of seamless pipe excluding OCTG  ........................................................................ IV‐12 
Exports of seamless line pipe  ........................................................................................... IV‐14 

iii
CONTENTS 
Page 

Part IV: U.S. imports and the foreign industries ......................................................... Continued 
The industry in Japan ............................................................................................................ IV‐16 
Overview ............................................................................................................................ IV‐16 
Exports of seamless pipe excluding OCTG  ........................................................................ IV‐17 
Exports of seamless line pipe ............................................................................................ IV‐18 
Antidumping or countervailing duty orders in third‐country markets ................................. IV‐21 
Global market ........................................................................................................................ IV‐21 
Part V: Pricing data………..…………………………………………………………………………………………………..V‐1 
Factors affecting prices ............................................................................................................ V‐1 
Raw material costs ............................................................................................................... V‐1 
U.S. inland transportation costs ........................................................................................... V‐2 
Pricing practices ....................................................................................................................... V‐2 
Pricing methods .................................................................................................................... V‐2 
Sales terms and discounts .................................................................................................... V‐3 
Price leadership .................................................................................................................... V‐4 
Price data .................................................................................................................................. V‐4 
Price trends ........................................................................................................................... V‐6 
Price comparisons ................................................................................................................ V‐6 
Purchasers’ perceptions of relative price trends ................................................................. V‐7 
Appendixes 
A. Federal Register notices .................................................................................................  A‐1 
B. Hearing witnesses ...........................................................................................................  B‐1 
C. Summary data ................................................................................................................  C‐1 
D. Comments on the effects of the orders and the likely effects of revocation ................  D‐1 
Note.— Information that would reveal confidential operations of individual concerns may not 
be published and therefore has been deleted from this report. Such deletions are indicated by 
asterisks. *** 
iv
UNITED STATES INTERNATIONAL TRADE COMMISSION 

Investigation Nos. 731‐TA‐847 and 849 (Third Review) 

Carbon and Alloy Seamless Standard, Line, and Pressure Pipe from Japan and Romania 

DETERMINATIONS 
On the basis of the record1  developed in these subject five‐year reviews, the United 
States International Trade Commission (“Commission”) determines, pursuant to the Tariff Act 
of 1930 (“the Act”), that revocation of the antidumping duty orders on carbon and alloy 
seamless standard, line, and pressure pipe from Japan and Romania would be likely to lead to 
continuation or recurrence of material injury to an industry in the United States within a 
reasonably foreseeable time.2 

BACKGROUND 
The Commission, pursuant to section 751(c) of the Act (19 U.S.C. 1675(c)), instituted 
these reviews on September 1, 2016 (81 F.R. 60383) and determined on December 5, 2016 that 
it would conduct full reviews (81 F.R. 91199, December 16, 2017). Notice of the scheduling of 
the Commission’s reviews and of a public hearing to be held in connection therewith was given 
by posting copies of the notice in the Office of the Secretary, U.S. International Trade 
Commission, Washington, DC, and by publishing the notice in the Federal Register on April 5, 
2017 (82 F.R. 16621). The hearing was held in Washington, DC, on August 8, 2017, and all 
persons who requested the opportunity were permitted to appear in person or by counsel. 

1  The record is defined in sec. 207.2(f) of the Commission’s Rules of Practice and Procedure 
(19 CFR 207.2(f)). 
2  Commissioner Broadbent dissenting with respect to the antidumping duty order on subject 
imports from Romania. 
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